新聞發布第145號(股票融資利率、指數型房貸、基本放款利率訂價方式之說明)
<網址：http：\\www.cbc.gov.tw> 一、股票融資資金主要來自貨幣市場，目前30天商業本票發行利率約2.11%（年率，下同），但多數辦理股票融資金融機構之利率多高達7.5%以上。為降低投資人之資金成本，央行進行道德說服，中國商銀及中信局率先由7.5%降為6.0%，另台銀等八家行庫亦分別由8.15%及8.00%降為6.5%，如股票融資利率平均調降至6.5%，則投資人每年利息負擔可減少32億元。
見附表[XLS檔][PDF檔]
二、為加速貨幣政策的傳遞，央行鼓勵銀行放款利率訂價透明化，利率隨市場資金情況彈性調整。
(一)鼓勵銀行採行指數型房貸：
指數型房貸係以「指標利率」加計「固定加碼」作為房貸計價利率，具有「資訊透明、隨市場利率彈性調整」特性。
「指標利率」部分，除花旗銀行採行「短期票券次級市場平均利率」作為計價指標外，其餘各家皆以「多家主要銀行之一年期定期存款（或定儲）平均利率」計價，該指標利率每三個月調整一次，目前各銀行指標利率約介於2.0%至2.41%間；至於「加碼幅度」係考量客戶信用狀況、擔保品價值、風險貼水及合理利潤等因素，依不同客戶採級距加碼，加碼幅度約介於2.0%至4.75%間。
截至8月15日止，已報央行備查之銀行有24家，已實施者計13家，加上壽險公司3家共16家（詳附表）。
另舊房貸戶亦可以增補契約方式轉換為指數型房貸，而與新房貸戶同時享受房貸利率調降之好處。
本行將於8月底以網路超連結方式，連結各銀行辦理指數型房貸相關資訊，方便民眾比較各銀行之利率及其他條件，讓有關房貸之資訊更加透明化。
目前最低房貸利率為4.07%。
(二)促使銀行調整基本放款利率訂價方式：
自89年底以來調降各項貼放利率幅度達2.875個百分點，五大銀行一年期存款牌告利率降幅亦達2.7個百分點，惟銀行基本放款利率調幅卻僅為0.466個百分點，此一基本放款利率調整過於僵化之現象，已影響央行寬鬆貨幣政策之傳遞效果。
此外，由於大型企業具議價能力，其貸款多以貨幣市場之較低利率計算，但一般消費者及中小企業戶，其議價能力較弱，則以基本放款利率加（減）碼計算，由於基本放款利率無法隨市場利率向下調整，致其權益受損。
為求根本解決，央行乃促請銀行公會參採美、英先進國家放款訂價方式，有關放款訂價指標，應符合市場性、代表性及透明化原則。
目前已報央行備查新基放制度之銀行有3家，其基放利率計算方式及實施時間分別為：
(1)建華銀行：央行重貼現率加「固定加碼」3%，91年8月12日實施，目前為4.875%（1.875%+3%），遠低於目前三商銀基本放款利率7.435%。
(2)華僑銀行：以每季特定日前九旬之金融業隔夜拆款加權平均利率加「固定加碼」，92年1月1日實施。
(3)世華銀行：央行重貼現率加「固定加碼」2.925%，91年年底前實施。
(4)另中信銀新基放利率預定以90天期票券次級市場利率加「固定加碼」計算，91年10月初實施；其餘本國主要銀行本年底或明年初亦將陸續實施。
銀行辦理指數型房貸利率一覽表如附件 : 見附表[DOC檔][PDF檔]